VALE3STOCKVALE ON NM
Mineração · Atualizado em 28/08/2026
R$ 78,58
—
▲ +0,0% 12m
5,4GRADE SARDINHA
MÉDIA
10 de 16 critérios
Rentabilidade50
Endividamento50
Crescimento50
Valuation0
Distribuição100
Governança & Mercado86
🐟
VALE ON NM tem Grade 5,4 (MÉDIA) no Método Sardinha, passando em 10 de 16 critérios fundamentalistas. Negocia a P/VP de 1,64, P/L de 33,87, DY de 7,1%. O Valor de Graham (R$ 48,37) fica abaixo da cotação (R$ 78,58), sem margem de segurança pela ótica de valor. Leitura educacional, não é recomendação de compra ou venda.
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Valuation
Preço justo · Graham, Bazin e otimista
-38,4%
de margem sobre o Valor de Graham (R$ 48,37)
Bazin · rendaGraham · valorOtimista
Grahamvalor patrimonial
carojustobarato
Muito caro
teto R$ 48,37 · -38,4%
Bazinpreço-teto por renda
carojustobarato
Muito barato
teto R$ 92,86 · +18,2%
Barato ou caro? E é bom? — os dois de uma vez
Eixo vertical: qualidade dos fundamentos (nota sem o preço). Eixo horizontal: margem de segurança de Graham. O ponto dourado é este ativo — quanto mais no canto superior direito, melhor: barato e bom.
Leituras complementares
Fórmula de Greenblatt e reverse-DCF (Damodaran)
Fórmula de Greenblattdados oficiais CVM/B3
Posição no ranking#75 de 110 · top 69%EY + ROIC (soma das posições)
Earnings Yield8,7%EBIT / EV
ROIC12,9%EBIT / capital investido
EBIT 12 mesesR$ 34,1 bibalanço 2026-06-30
Reverse-DCF (Damodaran)dados oficiais CVM/B3
Crescimento embutido no preço+14,4% a.a.o que o preço atual assume, em perpetuidade
FCF Yield4,8%FCL mediano 2023/2024/2025
Taxa de desconto19,9%Tesouro Prefixado 2032 (14,9%) + 5pp
Leituras declaradas, FORA da Grade — calculadas exclusivamente sobre dados oficiais CVM/B3. Greenblatt exclui financeiras (regra do método); utilities entram (desvio declarado). Reverse-DCF responde "que crescimento o preço assume?", nunca é preço-alvo. Educacional, não é recomendação.
Fundamentos
40+ indicadores
⚠Quando as fontes divergem entre si, marcamos fontes divergem e mostramos a leitura de menor confiança. Honestidade sobre o dado faz parte do método.
Indicadores-chave6 itens
PreçoR$ 78,58cotação atual
P/L33,87preço / lucro
P/VP1,64preço / valor patr.
Dividend Yield7,09%12 meses
LPAR$ 2,34lucro por ação
VPAR$ 44,44valor patr. por ação
Valuation1 itens
Earning Yield2,95%lucro / preço
Rentabilidade3 itens
ROE médio 5a28,7%média das séries anuais
ROIC aprox. 5a24,9%lucro/capital, s/ NOPAT
Payout238%lucro distribuído
Crescimento (CAGR 5 anos)3 itens
Receita 5a+0,5%ao ano
Lucro 5a-12,4%ao ano
EBITDA 5a-6,4%ao ano
Método Sardinha
Os 16 critérios, explicados
VALE3 cumpre 10 de 16. Toque em cada critério para ver a evidência e a fonte.
Rentabilidade1/2
Endividamento1/2
Crescimento1/2
Valuation0/2
Distribuição1/1
Governança & Mercado6/7
Até 6 anos
Demonstrações financeiras
barras: lucro/PL/fluxo op.linha: receita/ativo/fluxo livre
| Ano | Receita | EBITDA | Lucro Líq. | Margem |
|---|---|---|---|---|
| 2020 | R$ 208,5 bi | R$ 68,7 bi | R$ 26,7 bi | 12,8% |
| 2021 | R$ 293,5 bi | R$ 157,7 bi | R$ 121,2 bi | 41,3% |
| 2022 | R$ 226,5 bi | R$ 106,7 bi | R$ 95,9 bi | 42,3% |
| 2023 | R$ 208,1 bi | R$ 80,6 bi | R$ 39,9 bi | 19,2% |
| 2024 | R$ 206,0 bi | R$ 72,0 bi | R$ 31,6 bi | 15,3% |
| 2025 | R$ 213,6 bi | R$ 49,3 bi | R$ 13,8 bi | 6,5% |
Renda
Histórico de dividendos
R$ 5,57proventos / ação · 12 mesesDY 7,09%
Agenda & previsão
Datas previstas estimadas pela frequência histórica. Podem mudar conforme o calendário oficial da companhia.
Histórico oficial (B3/CVM)
Preço e proventos
Fechos diários da B3 desde 09/2021, ajustados por eventos societários (splits/grupamentos). Proventos por ação, na escala da época.
Preço — 09/2021 a 08/2026-20,3% no período
09/202109/202508/2026 · R$ 78,58
Valuation vs a própria história (6 anos, termos da época — percentil baixo em P/L e P/VP = mais barato que o próprio passado)
P/L
24,45
percentil 98 · acima do habitual
faixa 2,57 – 25,59 · mediana 6,65
P/VP
1,83
percentil 67 · acima do habitual
faixa 1,08 – 3,17 · mediana 1,69
DY 12m
6,92%
percentil 14 · acima do habitual
faixa 5,81% – 24,01% · mediana 9,1%
Grade determinística no tempo (30/jun de cada ano; mesmo subset SEM IA do backtest público)
2021 · 5,7 (4/7)2022 · 8,6 (6/7)2023 · 7,1 (5/7)2024 · 7,1 (5/7)2025 · 7,1 (5/7)2026 · 2,9 (2/7)
Proventos por ano (R$ por ação)
2025R$ 7,625 pgtos
2024R$ 5,353 pgtos
2023R$ 6,084 pgtos
2022R$ 7,584 pgtos
2021R$ 14,655 pgtos
2020R$ 2,412 pgtos
◊ O Sonar · IA
O que o Sonar enxerga em VALE3
✓A qualidade dos fundamentos por trás da Grade 5,4 — o que sustenta ou ameaça a tese.
✓Como VALE3 conversa com os seus outros ativos e o peso ideal pelo Diagrama Sardinha.
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Comparação setorial · Mineração
VALE3 entre os pares do setor na Grade Sardinha.
Perfil
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SetorMineração
SubsetorMinerais Metálicos
SegmentoMinerais Metálicos
ListagemB3
TipoSTOCK
Free float—
Liquidez média diária—
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Dúvidas frequentes
Perguntas sobre VALE3
Na última avaliação pela Metodologia do Cardume, VALE ON NM (VALE3) recebeu Grade 5,4 de 10, cumprindo 10 de 16 critérios fundamentalistas.
Sim. VALE ON NM (VALE3) apresenta dividend yield de 7,09% na última avaliação.
O preço atual é R$ 78,58 e o valor justo de Graham calculado é R$ 48,37. Pela fórmula de Graham, negocia acima do valor justo. Análise educacional, não é recomendação.
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